В данном предложении используется время Past Continuous (прошедшее продолженное), которое образуется с помощью вспомогательного глагола 'to be' в прошедшем времени (was/were) и причастия настоящего времени (V-ing).
С местоимением 'We' (мы) используется форма множественного числа вспомогательного глагола 'to be' — 'were'.
Следовательно, правильный вариант — 'were'.
Ответ: are